wrz

2

Fundusze inwestcyjne – trochę teorii

W kategorii fundusze inwestycyjne, inwestycje długoterminowe 

Co to jest fundusz inwestycyjny?
Fundusz inwestycyjny jest osobą prawną, z usług której – w celu pomnażania swojego kapitału – może korzystać każdy. Kapitałem klientów, którzy zainwestowali swoje oszczędności w fundusz, zarządzają specjaliści. Zadaniem tych osób, posiadających licencję doradcy inwestycyjnego, jest inwestowanie pieniędzy klientów, zgodnie ze strategią inwestycyjną danego funduszu, w taki sposób, aby osiągnąć jak największy zysk dla uczestnika funduszu – czyli klienta. Zwykle dla każdej firmy – czyli w tym przypadku dla towarzystwa funduszy inwestycyjnych (TFI) – pracuje wielu analityków finansowych oraz kilku zarządzających, którzy podejmują decyzje o przeprowadzeniu transakcji. W ramach każdego TFI oferowanych jest zwykle kilka rodzajów funduszy inwestycyjnych, takich jak: akcyjne, zrównoważone, obligacyjne, rynku pieniężnego i inne. Różne rodzaje funduszy scharakteryzuję dokładnie w oddzielnym rozdziale. Każdym funduszem zarządza zwykle inny specjalista – tylko czasami jest tak, że jeden zarządzający prowadzi dwa fundusze jednocześnie. W TFI od tych kilku osób – zarządzających oraz analityków – zależy, jakie papiery wartościowe stanowią aktywa funduszu i generują zyski dla klientów funduszu.
Działalność funduszy inwestycyjnych w Polsce reguluje ustawa
z dnia 28 sierpnia 1997 roku. Podaje ona także najpełniejszą definicję
funduszu inwestycyjnego: „Fundusz inwestycyjny jest osobą
prawną, której wyłącznym przedmiotem działalności jest
lokowanie środków pieniężnych zebranych publicznie lub
niepublicznie, jeżeli ustawa tak stanowi, w określone
w ustawie papiery wartościowe i inne prawa majątkowe”.

W chwili obecnej na naszym rynku działają 22 towarzystwa funduszy
inwestycyjnych:
● AIG TFI
● ALLIANZ TFI
● BPH TFI
● CU TFI
● DWS TFI
● IDEA TFI
● ING TFI
● INVESTORS TFI
● KBC TFI
● LEGG MASON TFI
● MILLENIUM TFI
● OPERA TFI
● PIONEER PEKAO TFI
● PKO CREDIT SUISSE
● SEB TFI
● SKOK TFI
● SUPERFUND TFI
● PZU TFI
● SKARBIEC TFI
● ARKA BZWBK
● UNION INVESTMENT
● NOBLE FUNDS TFI
Wpłacając swoje oszczędności na fundusz, klient kupuje tzw. jednostki
uczestnictwa w funduszu. Każdy otwarty fundusz inwestycyjny
(FIO) musi codziennie publikować wyceny jednostek uczestnictwa.
Wartość jednostek możemy znaleźć w internecie, w telegazecie,
w dziennikach, a także otrzymywać od funduszu na własny e-mail
lub SMS-em. Jest to bardzo wygodne, jednak szczególnie przy inwestowaniu w fundusze akcyjne nie polecam przywiązywania dużej wagi do codziennych wyników. Fundusze – zwłaszcza akcyjne – są inwestycją długookresową. Często zdarzają się spadki jedno-, dwudniowe, ale nie należy się nimi za bardzo przejmować. W odniesieniu do długiego okresu fundusz i tak powinien wygenerować satysfakcjonujący
zysk.
Najkrótszy opłacalny okres inwestowania w fundusze wynosi około 3
miesięcy. Jest on związany z opłatami za zarządzanie czy za przeprowadzenie transakcji zakupu. Niektóre instytucje, takie jak np. mBank, oferują bezprowizyjny zakup jednostek funduszy, co jest
świetnym rozwiązaniem. Jednak, mimo wszystko, sugeruję wybrać –
jako minimum – okres 3 miesięcy. Maksymalnego okresu inwestowania
w fundusze nie ma. Są ludzie, którzy np. odkładają po 100–200 zł na fundusz inwestycyjny, gdzie zakładają inwestycję np. na okres 25 lat – jako dodatek do swojej emerytury.

Informacje pochodzą z książki “Fundusze inwestycyjne” autorstwa Andrzeja Banachowicza.

Chcesz wiedzieć więcej? Kliknij tu.

Popularity: 6% [?]

Komentarze

Zostaw odpowiedź